5月27日，半导体板块利受大基金三期成立刺激全线上行，光刻机、半导体设备、材料领涨板块。从主流半导体主题指数表现看，更聚焦设备、材料等上游产业链的中证半导指数涨近4%，居A股主流半导体主题指数前列。

成份股表现看，南大光电涨13.81%，晶瑞电材涨10.65%，雅克科技、华峰测控等涨逾8%，芯源微、飞凯材料、北方华创等领涨板块。

场内ETF方面，设备含量更高的半导体设备ETF（561980）早盘水下震荡，午后直线拉升，尾盘涨幅扩大至4.35%，领先半导体全产业链表现。

消息面上，大利好消息突至，据企查查上的工商注册资料显示，国产集成电路产业投资基金三期股份有限公司（以下简称“大基金三期”）已于2024年5月24日正式注册成立，注册资本高达3440亿元。

从金额上看，大基金三期的注册资本高于一期、二期的总和。对于当前低迷的半导体板块而言，大基金三期的成立，可谓是一剂强心剂，将带动更多社会资本继续投向半导体项目，推动行业突破卡脖子，加速行业国产替代进度。

从具体投资方向上看，大基金三期的具体投资方向和目标是加快国内半导体的发展进程，主或主要面向先进晶圆制造、卡脖子设备、零部件及大芯片研发、量产等，以促进国内集成电路产业的整体发展。

中航证券表示，重点卡脖子环节或为关键在层层封锁的背景下，我国IC产业自主攻坚将为必然加快步伐，美国重点限制环节或为大基金三期投资重点，如人工智能芯片、先进半导体设备（尤其是光刻机等）、半导体材料（光刻胶等）。此外，尽管中国大陆未来晶圆厂产能增速快，但仍以成熟制程为主，未来政策有望向先进制程晶圆厂倾斜建议关注。

据了解，半导体设备ETF（561980）为市场首只追踪中证半导体产业指数（简称中证半导）的产品，标的指数主要聚焦40只半导体设备、材料等上游产业链公司，前十大成份股覆盖北方华创、中微公司、中芯国际、韦尔股份、海光信息、拓荆科技、华海清科等股，合计占比约76%，指数集中度相对较高。

行业角度看，更侧重上游设备、材料等，其中“半导体设备”占比近55%。从产业链角度看，上游的半导体设备和材料国产替代空间广阔，持续受到资本市场高度重视和国家产业政策的重点支持。